米ドル基軸からの分散という観点で金の需要が高まっています。安全資産として、地政学リスクや景気後退リスクが高まる際に常に金は買われます。昨今では暗号資産への分散需要も高まっており、とりわけ暗号資産の法整備が進んでいる現状を見ると、金だけが分散投… #NewsPicks npx.me/9d1d/gmaE?from…

FRBが0.25%利下げ決定。市場では織り込み済みなので大きな動きはなく、為替市場では発表直後はドル安反応でドル円も145.6台をつけたものの、すぐに戻して結局は円安に転じ146.7まで戻している。 一方で利下げ反応で株価上昇とはならずに最終的には下落となったの… #NewsPicks npx.me/tJUJ/gmaE?from…

GPIFは世界最大の年金基金 であり現在の運用額は260兆円超。 GPIFがオルタナティブ投資を開始したのは2013年、戦略設計を広範に行ったのは2016年ですが当時はコンサルからの戦略設計から運用会社を選定するゲートキーパー選定を実施し実際に資金を投入できたのは… #NewsPicks npx.me/8OUW/gmaE?from…

iDecoの月額引き上げは、素案が出てから施行時期をチェックしていました。来年こそはと思いきや27年1月なんですね。個人的にはオルタナティブ運用会社が強く働きかけている公募型プライベート資産導入が加えられる可能性もあるのではと思っています。 iDecoは税… #NewsPicks npx.me/zMM7/gmaE?from…

米国H1-Bビザ保有者の方はとりあえず出国控えた方が良いみたいですね。 新規申請者だけでなく既存保有者にも影響が出るということで混乱が続きそうです #米国就労ビザ

コングロマリットディスカウントを脱するためのスピンオフ。金融事業とソニーのコアビジネス(エンタメ、半導体)との乖離を考えれば理にかなった選択です。 指数銘柄の上場企業からのスピンオフ上場の場合、一旦指数に加わり、翌日除外となるのですね。 パッシブ… #NewsPicks npx.me/gOjY/gmaE?from…

今回のOpen AIの発表はNVIDIA以外にもGPU調達元を分散するという観点で重要だと考えます。今後のスターゲート計画などAIインフラ増強の大きな成長を見越しての動きでしょう。 この発表で個人的に興味を引いたのはOpen AIが今後マイルストーンを経てAMDの株を1株… #NewsPicks npx.me/Qa6d/gmaE?from…

サブプライムローンのショートで2008年の金融危機を言い当てた伝説のヘッジファンドマネジャーであるマイケル・バーリのAIバブル崩壊にかけたショート。 AIはOpen AI, NVIDIA, MSF,などの循環取引や、インフラ、エネルギーを巻き込むAI経済圏の拡大で2024-2025の… #NewsPicks npx.me/vjzy/gmaE?from…

General Atlantic(GA,ジェネラル•アトランティック)はPE戦略でいうとグロースエクイティ戦略の運用会社。 PE戦略は主に成熟企業の過半数以上の株式を取得して経営圏を取るバイアウト、スタートアップ企業などの未上場企業へのマイノリティ出資をするベンチャー… #NewsPicks npx.me/DxKr/gmaE?from…

AIバブルが懸念される中、NVIDIAの非常に強い決算が発表されました。今期(8-10月)純利益が約5兆円、また今期売上予想は10兆円(650億ドル)と成長率前年同期比65%と驚異的です。 AIデータセンターへの供給売上が前期比44％増8兆円と売り上げの約9割。 AIバブル懸念… #NewsPicks npx.me/zv1K/gmaE?from…

AIバブル懸念は燻りますが、NVIDIAというより、市場全体が下げているのでサンクスギビング前のポジション調整に見えます。今年はボラティリティこそありましたがここまでAI銘柄もS&P500もNASDQも10％程度上昇、NVIDIAは30%、マイケルバーリの11月25日予告もある… #NewsPicks npx.me/Y3ry/gmaE?from…

大谷翔平さんのファミリー財団設立のニュース。流石、世界水準ですね。 欧米を中心にファミリーオフィス、財団が設立され、資産を築いた方の多くの関心は「社会還元」「レガシーの維持」となり、自然と社会貢献活動へと資産を振り分けていきます。それぞれの関心… #NewsPicks npx.me/xNyN/gmaE?from…

J-Wave 📻　STEP ONE出演無事終了いたしました！ 右肩上がりの金相場、その背景や市場参加者の変化などにも触れさせていただきました✨💰

先日出演した🗼J-Wave STEP ONEとNewsPicksさんのコラボ番組、ラジオ本編が聞けるページが公開されました！ 上昇し続ける金相場の解説と、オルタナティブ投資について語ってます🏅 #jwave #NewsPicks なぜ今「金」が再評価されているのか npx.me/s/uEdGFv2D

～2025年LUCAジャパン振り返り～ 皆様に支えられながらLUCAジャパンは今年5期目を迎えることができました。

AIベンチャーへの投資争奪戦は激化しており、その資金主体も伝統的なVCから多様な投資家に広がっています。記事にもある中でAIセクターで競争が高まる中、規制は厳しくとりわけGAFAMによる買収は独禁法の観点からも難しい。そこでこうした企業は「戦略的投資」と… #NewsPicks npx.me/XaAV/gmaE?from…

Anthropic ShockともいえるSaaS銘柄の大幅下落。確かにAnthropicが続々投入しているAnthropic CodeやCo-workはこれまでのSaaS　IDモデルを破壊する可能性があるでしょう。ただ、やはり一斉売りは否めない。先日ソフトウェア企業に投資する運用者は投資テーマは「… #NewsPicks npx.me/8GnN/gmaE?from…

Opus4.6がリリースされ、早速週末に使ってみました。3年間の事業計画エクセル1シートと会社概要を読み込ませ、事業計画の分析とKPI要点をまとめさせ、更に先の資金調達案を設計してもらったところ、非常に示唆に富んだ分析資料をグラフ、市場分析とともに出力。… #NewsPicks npx.me/R1wd/gmaE?from…

アンソロピック、200億ドル超調達を近く完了へ－企業価値ほぼ倍増